​Пенсионные перспективы миллениумов

В прошлом году Центр исследований пенсионного обеспечения Бостонского колледжа опубликовал исследование о пенсионных перспективах миллениумов.

Анализ был сфокусирован на исследовании американцев, родившихся между 1976 и 1980 годами (которых называют поздними Gen-Xers) и родившимися между 1981 и 1990 годами (ранними миллениумами). В анализ не вошли родившиеся после 1990 года, поскольку их опыт на рынке труда слишком небольшой, чтобы сделать четкие выводы об их долгосрочном потенциале доходов и пенсионных накоплений.

Почему это актуально?

Потому что мир никогда не был настолько сложным и быстроменяющимся, как сейчас. Происходят большие изменения в экономике и социальных вопросах, связанных с здравоохранением, образованием и технологиями.

Все эти тренды, конечно же, отразятся на том будут ли будущие пенсионеры ощущать финансовую безопасность или же наша жизнь в пожилом возрасте будет совсем не такой, какой мы хотим ее видеть.

В США последние десятилетия идет падение предложения рабочей силы среди мужчин среднего возраста. Кроме того, мужчины, получающие средние доходы столкнулись с их стагнацией.  Процент молодых мужчин, работающих полный рабочий день, резко упал за последнее десятилетие. Мужчины в возрасте от 46 до 50 лет, родившиеся между 1971 и 1975 годами, работали на полную ставку на 7% меньше, чем мужчины, родившиеся в период между 1946 и 1950 годами.

Все это угрожает пенсионному обеспечению, ведь будущим пенсионерам потребуется больше денег, чем предыдущим поколениям. Почему?

Новые поколения пенсионеров живут дольше предыдущего, а это увеличение расходов на здравоохранение. И, естественно, эту продолжительность пенсионеры должны «оплатить» своими пенсионными сбережениями.

Финансовый кризис, Великая рецессия и крах рынка жилья во второй половине предыдущего десятилетия привели к необычайно высокой и продолжительной безработице в США и уничтожили триллионы долларов домохозяйств. Особенно рецессия по мнению исследователей поразила молодых рабочих. Они с большей вероятностью лишаются работы, чем пожилые работники.

Люди, которые оканчивают колледж во время рецессии экономики, часто испытывают трудности с поиском хорошей работы и их доходы не растут в течение многих лет.

Следовательно, рецессия и финансовый кризис может значительно повлиять на пенсионные сбережения людей, родившихся в конце 1970-х и начале 1980-х годов, которые находились в возрасте 20 лет в начале этого десятилетия.

Но с другой стороны, относительно немного молодых людей владеют недвижимостью или капиталами, поэтому крах в ценах на жилье и падение рынка акций после финансового кризиса, вероятно, не повлияло на них так сильно, как это повлияло на пожилых людей.

Исследователи также назвали ряд экономических и демографических тенденций, которые обнадеживают. Например, женщины, которые выйдут на пенсию в ближайшие десятилетия, работали на более высокооплачиваемых позициях и, следовательно, зарабатывали больше, чем предыдущие поколения. Тем самым они будут обладать большим доступом к социальным преимуществам.

ГЛАВНЫЙ ВЫВОД

Для большинства людей, родившихся в 1980-х годах, выход на пенсию — горизонт трех десятилетий и их финансовая безопасность в старости будет зависеть от нескольких факторов.

К примеру, на на будущие пенсионные доходы будут влиять такие параметры как будущий курс доходности фондового рынка, процентные ставки, цены на жилье и инфляция.

Трудоспособность поколения 80-х будет зависеть от того, как будет развиваться их траектория здоровья. Кроме того, важную роль будет играть выбор политики в отношении управления пенсионными накоплениями и особенно программ социального обеспечения.

Поскольку социальное обеспечение сталкивается с долгосрочным дефицитом финансирования, ответственность за свое пенсионное будущее все больше перекладывается на самих людей.

В этой связи становится очень актуальным развитие образовательных программ, которые помогут людям осознать ответственность и принимать правильные финансовые решения уже сейчас.